学位论文 > 优秀研究生学位论文题录展示

后危机时代我国私募股权基金发展问题研究

作　者: 张杰
导　师: 高正平
学　校: 天津财经大学
专　业: 金融学
关键词: 后危机私募股权经济转型发展战略发展路径
分类号: F832.51
类　型: 博士论文
年　份: 2011年
下　载: 1244次
引　用: 4次
阅　读: 论文下载

内容摘要

全球金融危机的爆发广泛而深刻地影响着世界经济的发展,2009年第二季度以后,全球经济渡过金融危机的恐慌时期,进入了缓和与动荡、挑战与机遇共存的“后危机时代”。美国颁布了国家创新战略和出口战略,欧盟推出了2020战略,俄罗斯提出了现代化战略,经济转型已经成为新一轮国际竞争的焦点。私募股权基金作为金融创新和产业创新的结果,近年来在全球金融市场中扮演着十分重要的角色,不但提供了新的投融资渠道,还有力推动了国民经济的发展,在许多国家已经成为继银行贷款和IPO之后的第三大融资工具。在后危机时代,私募股权基金行业的发展也面临着新的机遇与挑战,深入研究这些新情况和新问题,特别是我国私募股权基金在经济建设中的积极效应,发展趋势和存在问题,探索我国私募股权基金健康发展之路,从而实现经济转型与可持续发展的目标,不仅仅是理论问题,而且具有非常重要的现实意义。论文围绕后危机背景下我国私募股权基金发展状况和一系列问题,提出我国私募股权基金发展的四步走战略,三主体区别对待,三层次共同作用的发展思路,从内部治理、外部环境、政府作用三方面系统研究了我国私募股权基金发展问题,论文的研究内容包括三部分：第一部分为理论基础,从经济学理论上对私募股权基金的概念、发展理论进行阐述,为全文的研究奠定理论基础。第二部分为后危机时代我国私募股权基金的发展状况与主要问题,这一部分对后危机背景下我国私募股权基金发展现状、特点、趋势和主要问题进行系统研究,找出症结所在,既而探索我国私募股权基金健康发展的路径。第三部分为后危机时代我国私募股权基金发展路径探讨,结合国情提出我国私募股权基金发展的四步走战略,三主体区别对待,三层次共同作用的发展思路,从内部治理、外部环境、政府作用三方面系统提出后危机时代我国私募股权基金健康发展所需条件与现实选择,并给出一系列切实可行的解决方案。

全文目录

内容摘要  4-5
Abstract  5-10
第1章导论  10-24
  1.1 选题背景与研究意义  10-12
    1.1.1 选题背景  10-12
    1.1.2 研究意义  12
  1.2 国内外相关研究文献综述  12-21
    1.2.1 国外相关研究文献综述  12-18
    1.2.2 国内相关研究文献综述  18-21
  1.3 研究思路与内容结构  21-22
    1.3.1 研究思路  21
    1.3.2 内容结构  21-22
  1.4 研究创新点与不足  22-24
    1.4.1 研究创新点  22-23
    1.4.2 研究不足之处  23-24
第2章私募股权基金发展的理论释义  24-40
  2.1 私募股权基金的概念界定及辨析  24-30
    2.1.1 私募股权基金的概念界定  24-26
    2.1.2 私募股权基金的概念辨析  26-30
  2.2 私募股权基金发展的经济学理论解释  30-35
    2.2.1 私募股权基金功能的解释  30-31
    2.2.2 私募股权基金发展的解释  31-32
    2.2.3 私募股权基金价值创造的解释  32-33
    2.2.4 私募股权基金运作的解释  33-35
  2.3 并购的理论解释  35-40
    2.3.1 马克思资本集中理论的解释  35-37
    2.3.2 各种类型并购的经济学解释  37-40
第3章后危机时代我国私募股权基金发展现状与主要问题  40-65
  3.1 后危机时代我国私募股权基金发展现状与趋势  40-55
    3.1.1 金融危机对我国私募股权基金行业的影响回顾  40-44
    3.1.2 后危机时代我国私募股权基金发展现状及特点  44-50
    3.1.3 后危机时代我国私募股权基金发展趋势  50-55
  3.2 后危机时代我国私募股权基金发展中的主要问题  55-65
    3.2.1 行业监管与规范缺失  55-57
    3.2.2 行业整体的无序与失衡  57-60
    3.2.3 多重困境下的退出难题  60-62
    3.2.4 项目源匮乏与培育缺位  62-65
第4章后危机时代我国私募股权基金发展的积极效应与路径选择  65-80
  4.1 后危机时代发展我国私募股权基金的积极效应  65-73
    4.1.1 宏观:私募股权基金的发展是我国产业结构调整的重要助力  65-68
    4.1.2 中观:私募股权基金的发展有助于我国融资结构转变  68-70
    4.1.3 微观:私募股权基金的发展进一步推动公司治理结构完善  70-73
  4.2 后危机时代我国私募股权基金发展的机遇与挑战  73-76
    4.2.1 我国私募股权基金发展的良好机遇  73-74
    4.2.2 找国私募股权基金发展面临的挑战  74-76
  4.3 后危机时代我国私募股权基金行业发展路径探索  76-80
    4.3.1 我国私募股权基金行业发展战略  76
    4.3.2 我国私募股权基金行业发展思路  76-80
第5章后危机时代我国私募股权基金发展的内部治理机制建设  80-104
  5.1 私募股权基金双重委托代理风险及治理机制  80-89
    5.1.1 私募股权基金双重委托代理风险  80-83
    5.1.2 双重委托代理的治理机制模型  83-89
  5.2 我国私募股权基金治理机制比较与选择  89-97
    5.2.1 私募股权基金三种治理机制比较  89-94
    5.2.2 我国私募股权基金治理结构特点与缺陷  94-96
    5.2.3 我国私募股权基金组织形式的选择  96-97
  5.3 我国私募股权基金治理机制建设  97-104
    5.3.1 建立以人力资本为核心的治理机制  97-100
    5.3.2 有限合伙制解决委托代理问题的博弈分析  100-104
第6章后危机时代我国私募股权基金发展的外部环境建设  104-133
  6.1 适宜的法律制度环境  104-110
    6.1.1 明确私募股权基金的法律地位  104-106
    6.1.2 完善与私募权基金相关的法律法规  106-109
    6.1.3 税收配套制度的完善  109-110
  6.2 良好的社会信用体系  110-115
    6.2.1 我国社会信用体系的构建  111-113
    6.2.2 信用评级与私募股权基金的发展  113-115
  6.3 完善的多层次资本市场  115-128
    6.3.1 构建我国多层次资本市场体系  115-118
    6.3.2 创业板与私募股权基金的发展  118-122
    6.3.3 债券市场与私募股权基金的发展  122-128
  6.4 完整成熟的私募股权基金产业链  128-133
    6.4.1 扩大私募股权基金的资金来源  128-129
    6.4.2 加强高水平本土基金管理团队的培育  129-130
    6.4.3 加强私募股权基金中介服务机构建设  130-133
第7章后危机时代我国私募股权基金发展中的政府参与  133-154
  7.1 我国政府参与私募股权基金发展的作用与定位  133-142
    7.1.1 我国政府在私募股权基金发展中的作用  133-134
    7.1.2 我国政府参与私募股权基金发展现状  134-140
    7.1.3 我国政府在私募股权基金发展中的定位  140-142
  7.2 我国政府在私募股权基金监管中的作用  142-147
    7.2.1 我国私募股权基金监管的必要性  142-143
    7.2.2 我国私募股权基金监管体系构建  143-147
  7.3 政府参与和股权投资项目源培育  147-154
    7.3.1 项目源培育指导原则  147-148
    7.3.2 项目源培育体系构建  148-154
参考文献  154-160
后记  160

后危机时代我国私募股权基金发展问题研究

内容摘要

全文目录

相似论文