学位论文 > 优秀研究生学位论文题录展示

上市商业银行的公司治理机制研究

作　者: 琚鹏飞
导　师: 刘永泽
学　校: 东北财经大学
专　业: 会计学
关键词: 公司治理商业银行股权结构董事会高管薪酬
分类号: F832.33
类　型: 硕士论文
年　份: 2011年
下　载: 149次
引　用: 0次
阅　读: 论文下载

内容摘要

从东南亚金融危机到2008年全球的次贷危机,世界经济遭遇重创,银行等金融机构的公司治理问题逐渐纳入公司治理研究的视野,金融机构是国民经济的中介和支柱,其公司治理的好坏直接关系整个国民经济能否健康可持续的发展。随着2010年7月农业银行的上市,传统的四家国有商业银行至此全部上市,我国已经有16家上市商业银行。随着我国加入WTO时银行业5年过渡期承诺的到期,外资银行已经享有完全国民待遇,在此大背景下,如何培养一批具备完善公司治理机制的现代银行来抵御和防范外资银行入主本土后的残酷竞争就显得格外重要。因此,在当今世界经济紧密联结的今天,深入研究我国商业银行的治理现状,找出与国际“老字号”银行公司治理之间的差距,依据国情改进我国商业银行,尤其是具有众多历史遗留问题的国有商业银行的治理机制就有鲜明的时代意义。首先,由于商业银行在一国金融体系中的重要地位,以及其自身经营中具有的特点,本文分别分析了商业银行的特殊性以及由此导致的其公司治理的特殊性,商业银行公司治理特殊性主要表现在复杂的委托代理关系,多元的公司治理目标,更为严重的信息不对称性以及外部治理机制作用的有限性。其次,本文采用规范研究和对比分析研究相结合的方法,重点从内部公司治理机制的视角着手,利用各上市商业银行的年报相关数据,从股权结构、董事会构成和高管激励三个方面列明分析了上市商业银行公司治理的现状,并结合对比分析了国际银行的治理特征。股权结构方面,本文重点选取了第一大股东持股比例、股权制衡度、第一大股东性质、前十大股东中外资持股情况等作为切入点；董事会构成方面,本文选取了董事会规模、独立董事比例、董事会会议次数、专业委员会设置情况等维度分析；高管薪酬方面,本文主要从薪酬制度的构成、管理层是否持股、是否实施了长期激励等方面进行了分析。第三,本文认为一定的治理结果总是一定的治理机制的最终体现,换句话说,上文分析的治理现状总会导致一定的治理结果,因此,本文在对银行进行分类的基础上选取了衡量治理结果的两个指标,一个反映盈利状况,用每股收益指标替代；另一个反映资产质量状况,用不良贷款率指标替代。通过对治理结果的分析发现,无论在收益方面还是资产质量方面,国有商业银行总是处于对比各方中不良者的位置,因此,本文把目光聚焦于国有商业银行,重点评价其公司治理机制上到底存在怎样的缺陷。股权结构方面,其出资者定位模糊,一股独大,股权制衡度比较低；董事会制度方面,存在党委会和董事会权责划分不清,董事任命的行政色彩性,独立董事和监事会职责的重合问题；高管激励方面,高管薪酬相对偏低,激励体系存在缺陷,缺乏长期有效激励等。第四,针对国有商业银行治理存在的缺陷,本文提出了具体的政策建议,如打破国家必须绝对控股的思想魔咒,积极推进股东多元化改革,明确财政部和汇金公司的出资人定位；划清党委会和董事会,独立董事和监事会之间权责界限,建立银行独立董事人才库等；提升薪酬水平的竞争力,推行员工持股计划,股票期权等长期激励机制。

全文目录

摘要  2-4
ABSTRACT  4-9
1 导论  9-14
  1.1 选题背景和意义  9-11
    1.1.1 问题的提出  9
    1.1.2 本文的意义  9-11
  1.2 本文研究目的和思路  11-12
    1.2.1 研究目的  11
    1.2.2 研究思路  11-12
  1.3 研究方法  12-13
    1.3.1 规范分析  12-13
    1.3.2 比较分析  13
  1.4 本文的积极探索  13-14
2 文献回顾与评述  14-21
  2.1 关于商业银行公司治理的特殊性  14-15
  2.2 关于股权结构与公司治理  15-17
  2.3 关于董事会制衡机制与公司治理  17-18
  2.4 关于高管激励与公司治理  18-21
3 中国商业银行治理现状分析  21-44
  3.1 商业银行公司治理分析  21-25
    3.1.1 商业银行的特殊性  21-23
    3.1.2 商业银行公司治理的特殊性  23-25
  3.2 股权结构现状分析  25-30
    3.2.1 我国上市银行股权结构现状分析  25-28
    3.2.2 国际银行股权结构构成特点  28-30
  3.3 董事会机制现状分析  30-38
    3.3.1 我国上市银行董事会现状分析  31-37
    3.3.2 国际银行董事会构成特点  37-38
  3.4 高管激励现状分析  38-44
    3.4.1 我国上市银行高管薪酬现状分析  39-41
    3.4.2 国际银行高管薪酬的构成及特点  41-44
4 对国有商业银行治理效果的评价  44-51
  4.1 对治理结果的比较  44-46
    4.1.1 资产质量指标——不良贷款率  44-45
    4.1.2 收益指标——EPS的比较  45-46
  4.2 对国有商业银行治理机制评价  46-51
    4.2.1 股权结构  46-48
    4.2.2 董事会制度  48-49
    4.2.3 高管激励  49-51
5 研究结论和政策建议  51-55
  5.1 研究结论  51-52
  5.2 政策建议  52-54
    5.2.1 优化股权结构  52-53
    5.2.2 完善董事会机制  53
    5.2.3 改善高管激励机制  53-54
  5.3 研究不足与未来研究方向  54-55
参考文献  55-59
后记  59-61

上市商业银行的公司治理机制研究

内容摘要

全文目录

相似论文